taxas de câmbio são uma forma importante de medir econômico de um país de saúde, e uma ótima maneira de avaliar a adequação de uma economia para a expansão dos negócios. É por isso que os mercados de câmbio são tão observados de perto.
mas o que influencia os movimentos nas taxas de câmbio? E mais, o que os torna “voláteis”? Essa palavra é jogada muito no espaço cambial, mas o que isso significa?
a volatilidade da taxa de câmbio refere-se à tendência da moeda estrangeira de apreciar ou depreciar o valor e, finalmente, afeta a lucratividade de uma negociação (ou transferência) no exterior.
agora que entendemos o que é volatilidade, quais fatores comuns a influenciam? Vamos dividi-lo abaixo:
- as taxas de inflação
- as taxas de juros
- Política Monetária e desempenho econômico
- Turismo
- a estabilidade Geopolítica
- valor de importação e exportação
- o que você pode fazer para fazer a volatilidade funcionar para você?Agora que sabemos o que influencia os mercados, você já está muito mais preparado do que a maioria. A partir daqui, você pode usar esses fatores a seu favor ao planejar uma estratégia de moeda que use qualquer volatilidade potencial para sua vantagem.
as taxas de inflação
as taxas de inflação afetam o valor da moeda de um país. Uma baixa taxa de inflação normalmente exibe um aumento do valor da moeda, à medida que seu poder de compra aumenta em relação a outras moedas. Por outro lado, aqueles com inflação mais alta normalmente vêem depreciação em suas moedas em comparação com a de seus parceiros comerciais, e também é tipicamente acompanhada por taxas de juros mais altas.A dívida pública também desempenha um papel nas taxas de inflação. Um país com dívida pública (dívida pública ou nacional de propriedade do governo central) tem menos probabilidade de adquirir capital estrangeiro, levando à inflação.
as taxas de juros
as taxas de câmbio, as taxas de juros e as taxas de inflação estão todas interconectadas. Um aumento nas taxas de juros faz com que a moeda de um país aprecie, pois os credores recebem taxas mais altas e, assim, atraem mais capital estrangeiro. Isso pode causar um aumento no valor de uma moeda e, portanto, na taxa de câmbio. Cortar as taxas de juros, por outro lado, pode levar a uma depreciação da moeda.
*a imagem acima é fornecida apenas para fins de Informação geral e não é uma representação precisa da taxa de câmbio ao vivo.
Política Monetária e desempenho econômico
se um país tem um histórico de forte desempenho econômico e política monetária sólida, os investidores estão mais inclinados a procurar esses países. Isso inevitavelmente aumenta a demanda e o valor da moeda do país.Com o estado da economia global no momento da escrita, é evidente que estamos em uma desaceleração global e temores de recessão estão se aproximando. Uma recessão também pode causar uma depreciação na taxa de câmbio porque as taxas de juros geralmente caem, no entanto, nem sempre é o caso.
outros fatores de recessão que podem influenciar o valor da moeda incluem o adiamento do investimento estrangeiro, o que diminuiria o valor. No entanto, se uma recessão faz com que a inflação caia, isso ajuda um país a se tornar mais competitivo globalmente e a demanda pela moeda se torna maior.
Turismo
vamos usar os EUA como exemplo aqui. Se alguém viajar para fora dos EUA para outro país, receberá mais de uma transferência de dinheiro para esse país quando o USD se valorizar em relação à moeda estrangeira. Da mesma forma, a depreciação de uma moeda significa que os estrangeiros estarão mais inclinados a visitar esse país e gastar mais enquanto estiverem lá.
outro fator aqui são ‘taxas de câmbio ponderadas pelo Visitante’, que medem o mercado de câmbio de um destino com os de seu principal mercado de visitantes. Em essência, os países que têm uma gama diversificada de mercados de visitantes tendem a ser mais resilientes contra margens de taxas de câmbio específicas, em comparação com aqueles que dependem de mercados de visitantes específicos.
a estabilidade Geopolítica
O estado político de um país, juntamente com o desempenho económico, também podem afetar a força da moeda. Um país com menos risco de turbulência política será mais atraente para os investidores estrangeiros, levando a uma valorização do valor de sua moeda nacional do capital estrangeiro.”Risco geopolítico” é o risco colocado aos investidores estrangeiros por desenvolvimentos políticos inesperados. Se a economia e o cenário político de um país permanecerem previsíveis, é mais provável que os investidores comprem a moeda. O efeito oposto também é verdadeiro, eventos inesperados levam os investidores a puxar seu dinheiro de volta, enviando a moeda para baixo em valor.O impacto do projeto de lei de Extradição de Hong Kong é um exemplo disso nos últimos tempos. O projeto de lei, também conhecido como “projeto de lei dos fugitivos”, permitiria que quase qualquer pessoa que entrasse em Hong Kong – seja em trânsito, para visitar ou como residente – fosse extraditada para a China ou qualquer outra jurisdição com a qual Hong Kong não tenha um tratado de extradição. O medo é que até mesmo executivos multinacionais possam ser detidos e removidos para um país estrangeiro, sejam as acusações infundadas ou não.Apesar dos protestos após a suspensão do projeto de lei, o fato de não ter sido descartado cria incerteza contínua para empresas e investidores na região, o que poderia potencialmente ter um impacto no dólar de Hong Kong.
valor de importação e exportação
a balança de pagamentos de um país (Bop) resume todas as transações comerciais e financeiras internacionais feitas por indivíduos, empresas e órgãos governamentais completos com esses órgãos desse país. Essas transações podem consistir em importações e exportações de bens, serviços e capital.
a razão pela qual o BOP está incluído aqui é que ele influencia a relação entre os preços de exportação e os preços de importação. Se o preço das exportações de um país for maior do que suas importações, seus “termos de comércio” melhoraram. Isso cria uma maior demanda pelas exportações desse país e, por sua vez, maior demanda pela moeda.
como muitos dos outros fatores que influenciam as taxas de câmbio, a reação inversa também pode ocorrer. Se as exportações aumentarem em uma taxa menor do que as importações, o valor das exportações e da moeda desse país diminuirá de valor.
o que você pode fazer para fazer a volatilidade funcionar para você?Agora que sabemos o que influencia os mercados, você já está muito mais preparado do que a maioria. A partir daqui, você pode usar esses fatores a seu favor ao planejar uma estratégia de moeda que use qualquer volatilidade potencial para sua vantagem.
por exemplo, em parceria com um especialista global em transferência de dinheiro, como o OFX, ao negociar em diferentes moedas em todo o mundo, você pode aproveitar as ferramentas projetadas para esse propósito específico.
Contratos de Câmbio, por exemplo, permitem que você bloqueie em uma taxa de câmbio se ele atende suas necessidades de transferência e, em seguida, transferir os fundos para uma data posterior, mesmo até 12 meses no futuro. Por exemplo, se você precisasse transferir dinheiro de USD para GBP e o GBP cair drasticamente, como aconteceu quando o resultado do referendo do Brexit foi anunciado, um contrato de troca a termo pode ajudar.O OFX também oferece Outras ferramentas que podem ajudá-lo a gerenciar suas necessidades globais de transferência de dinheiro. Veja como eles se comparam abaixo:
| Ponto de Transferência | Limite de Ordem | Encaminhar o Contrato de permuta |
|---|---|---|
| Transferências de dinheiro como um único exchange | Permite a você bloquear uma taxa de destino e nós de mercado-monitor para você | Bloqueio em um favoráveis e taxa de transferência mais tarde |
| Utiliza a taxa de seguro, no momento da transferência | Pode cancelar a qualquer momento, ou de rolo em uma FEC | Pode ser usado por até 12 meses |
| Grande para uso diário de transferências e de gestão de riscos | Ajuda a mitigar o risco em mercados incertos | bom para horários de preços sensíveis |
portanto, embora a volatilidade possa parecer uma coisa ruim, não precisa significar o fim de uma expansão internacional de negócios. Com a ajuda e as ferramentas certas, você pode desenvolver uma estratégia de moeda que leve em consideração como a volatilidade pode ser favorável, em vez de temida, proporcionando-lhe a confiança para mergulhar de cabeça no próximo mercado.
importante: O conteúdo deste blog não constitui aconselhamento financeiro e é fornecido para fins de Informação geral apenas sem levar em conta os objetivos de investimento, a situação financeira e as necessidades particulares de qualquer pessoa em particular. A UKForex Limited (negociando como “OFX”) e suas afiliadas não fazem nenhuma recomendação quanto aos méritos de qualquer estratégia financeira ou produto referido no blog. A OFX não oferece nenhuma garantia, expressa ou implícita, sobre a adequação, integridade, qualidade ou exatidão das informações e modelos fornecidos neste blog.