metody hotovostního rozpočtu

vše, co potřebujete vědět o metodách přípravy peněžního rozpočtu. Hotovostní rozpočet je jedním z nejdůležitějších rozpočtů připravených podnikem, protože každá transakce se nakonec vyřeší v hotovosti.

obsahuje odhady přílivu a odlivu hotovosti na určité časové období v budoucnosti.

hotovostní rozpočet zobrazuje promítání peněžních příjmů a výplat ze všech zdrojů za určité časové období. Jedná se o souhrn očekávaných přílivů a odlivů hotovosti po určitou dobu.

když jsou peněžní toky volatilnější, ale předvídatelnější, hotovostní rozpočet se připravuje častěji i dnes. Na druhou stranu, když jsou peněžní toky stabilní, je hotovostní rozpočet připravován měsíčně.

způsoby přípravy hotovostního rozpočtu jsou: – 1. Příjem a způsob platby 2. Upravená metoda zisku a ztráty nebo metoda peněžních toků 3. Metoda Rozvahy.

příprava hotovostního rozpočtu zahrnuje následující kroky: 1. Odhad Peněžních Příjmů 2. Odhad Hotovostních Plateb 3. Stanovení Finančních Potřeb.

jak připravit hotovostní rozpočet: postup, metody a kroky

jak připravit hotovostní rozpočet? – 3 Způsoby přípravy hotovostního rozpočtu: příjmy a způsob platby, metoda peněžních toků a Metoda rozvahy

hotovostní rozpočet lze připravit kteroukoli z následujících tří metod:

(1) příjem a způsob platby

(2) Metoda upraveného zisku a ztráty nebo metoda peněžních toků

(3)Metoda rozvahy

1. Příjem a způsob platby:

podle této metody se odhadují všechny peněžní příjmy a výplaty podniku za rozpočtové období. Poté se všechny odhadované peněžní příjmy přičtou k počátečnímu zůstatku hotovosti a od toho se odečtou všechny odhadované hotovostní platby, aby se dospělo k závěrečnému zůstatku hotovosti.

při přípravě peněžního rozpočtu podle této metody je třeba provést následující kroky:

(a) stanovení rozpočtového období:

obvykle peněžní rozpočet je připraven na jeden rok, ale může být také připraven měsíčně, čtvrtletně nebo půl roku, v závislosti na potřebě podniku. Pro sezónní průmyslová odvětví může být připravena na konkrétní sezónu. Před přípravou hotovostního rozpočtu je proto nutné rozhodnout o období rozpočtu.

(b) odhad peněžních příjmů:

druhým krokem je odhad peněžních příjmů z různých zdrojů během období. Hlavními zdroji peněžních příjmů jsou hotovostní tržby, inkaso od dlužníků, příjmy z investic, příjmy z emise akcií a dluhopisů atd.

hlavním zdrojem hotovosti pro podnikání je prodej. Přesnost peněžního rozpočtu proto závisí na přesnosti prognózy prodeje. Vedení může na základě minulých zkušeností předpovídat výši prodeje za hotovost a za úvěr. Načasování přílivu hotovosti z prodeje úvěrů závisí na podmínkách prodeje a chování zákazníka v minulosti při placení svých dluhů. Ačkoli načasování přílivu hotovosti od zákazníků nelze předvídat velmi přesně, vedení může provést spravedlivý odhad přílivu hotovosti studiem zvyklostí placení dluhů svých zákazníků.

například, pokud minulé zkušenosti ukazují, že 20% prodeje jsou za hotovost a 80% prodeje jsou na úvěr a že inkaso od dlužníků se provádí po dvou měsících, a pokud se celkový prodej za měsíc leden odhaduje na Rs.5 lac, 20% tj. Rs. 1 lac bude přijat v lednu a zůstatek Rs.4 lac budou přijaty v březnu.

(c) odhad plateb v hotovosti:

třetím krokem je odhad hotovostních plateb, které mohou být provedeny během období. Platby mohou být prováděny za nákupy v hotovosti, platby věřitelům, platby za mzdy, platby za kancelářské a prodejní výdaje, platby daní a platby za nákup majetku atd. Pravděpodobné načasování platby každé z těchto plateb se také odhaduje na základě minulých zkušeností. Pokud je například doba úvěru povolená věřiteli jeden měsíc, platba za lednové nákupy úvěrů bude provedena v měsíci únoru.

po odhadu výše peněžních příjmů a plateb v hotovosti se všechny odhadované peněžní příjmy přičtou k počátečnímu zůstatku hotovosti a od toho se odečtou všechny odhadované hotovostní platby, aby se dospělo k číslu závěrečného zůstatku hotovosti.

2. Upravená metoda zisku a ztráty:

v této metodě se prognóza hotovosti připravuje úpravou výše zisku vykázaného předpokládaným výkazem zisku a ztráty. Všechny bezhotovostní výdaje uvedené v předpokládaném výkazu zisku a ztráty (např. odpisy, odepsané odložené příjmy, odepsané nehmotné aktiva atd.).), snížení oběžných aktiv, zvýšení krátkodobých závazků, příjmy z prodeje dlouhodobého majetku, emise dluhopisů a akcií, otevření hotovostního zůstatku se připočítávají k částce zisku vykázané na předpokládaném výkazu zisku a ztráty.

od zisku se odečte zvýšení oběžných aktiv, snížení krátkodobých závazků, nákup dlouhodobého majetku, splácení úvěrů, odkup akcií a dluhopisů a výplata dividend. Výsledným číslem je uzavření hotovostního zůstatku.

jinými slovy, hotovostní zůstatek lze předpovědět na období pomocí následujícího vzorce:

počáteční hotovostní zůstatek + čistý zisk vykázaný předpokládaným výkazem zisku & ztráta

+ bezhotovostní výdaje + pokles oběžných aktiv + zvýšení krátkodobých závazků

+ prodej dlouhodobého majetku + emise akcií a dluhopisů atd.

– zvýšení oběžných aktiv-snížení krátkodobých závazků

– nákup dlouhodobého majetku-odkup akcií a dluhopisů atd.

= Uzavření Hotovostního Zůstatku.

tento způsob přípravy hotovostního rozpočtu je podobný „výkazu peněžních toků“. Hlavním rozdílem mezi těmito dvěma je to, že hotovostní rozpočet bere v úvahu odhadované údaje pro budoucí období, zatímco výkaz peněžních toků zohledňuje skutečné transakce.

3. Metoda rozvahy:

v rámci této metody se připravuje rozpočtová nebo prognózovaná rozvaha na konci příštího období s přihlédnutím ke změnám hodnot aktiv a pasiv (s výjimkou hotovostních a bankovních zůstatků). Obě strany rozpočtové rozvahy jsou pak vyrovnané.

pokud výše rozpočtových závazků překročí rozpočtovaná aktiva, bude rozdíl odhadovaným peněžním zůstatkem na konci rozpočtového období. Naopak, pokud částka rozpočtovaných aktiv překročí rozpočtové závazky, bude rozdíl považován za nedostatek nebo nedostatek hotovostního zůstatku (nebo kontokorent banky).

ze tří výše popsaných metod se první metoda obvykle považuje za vhodnou pro krátkodobé předpovídání hotovosti, zatímco další dvě metody se používají pro dlouhodobé předpovídání hotovosti.

hotovostní rozpočet-postup a metody (se zvláštním zřetelem na časové zpoždění v hotovostním rozpočtu)

postup:

hotovostní rozpočet připravuje obecně finanční oddělení koncernu a při přípravě tohoto rozpočtu je přijat následující postup-

1. Období rozpočtu:

nejprve je určeno, jaké bude období rozpočtu? Teoreticky může být krátkodobý i dlouhodobý, ale prakticky je připraven krátkodobý. I v krátkodobém horizontu to může být na základě roku, čtvrtletí, měsíce nebo týdne, ale obecně se připravuje čtvrtletně nebo šestiměsíčně a toto období je také rozděleno na měsíční bázi.

2. Odhad zdrojů a přílivu hotovosti:

zahrnuje shromažďování následujících tří typů informací-

(a) jaké budou zdroje přílivu hotovosti během určitého období? Kromě hotovostního prodeje mohou zahrnovat inkaso od dlužníků, volání peněz na akcie, prodej dlouhodobého majetku,příjmy z investic atd.

(b) kolik bude z těchto zdrojů přijato?

(c) jaké bude načasování přílivu? Například prodej úvěrů bude realizován po jednom měsíci nebo 50% prodeje bude realizováno v měsíci následujícím po prodeji a zbývajících 50% ve druhém měsíci následujícím.

3. Identifikace použití hotovosti:

zahrnuje odhad hotovostních plateb různých položek v různých časech. Tyto položky se mohou vztahovat na nákup v hotovosti, platbu věřitelům, výplatu mezd a různé peněžní výdaje. Odhady částek potřebných pro splacení věřitelů závisí především na úvěrové politice dodavatelů. Obchodní koncern však může využít slevy povolené dodavateli provedením platby v hotovosti.

pokud jde o platby za různé výdaje, je třeba vzít v úvahu časové zpoždění u každé položky na základě minulých zkušeností. Za zmínku stojí, že takové položky nejsou uvedeny v hotovostním rozpočtu, které neovlivňují peněžní tok, jako jsou neuhrazené výdaje, rezerva na pochybné dluhy atd.

4. Odhad hotovostních zůstatků:

v této souvislosti se nejprve stanoví hotovostní zůstatek v první den rozpočtového období a poté se peněžní zůstatek na konci rozpočtového období odhaduje na základě očekávaných příjmů a plateb.

lze také určit minimální a maximální úroveň peněžních zůstatků. V takovém případě, pokud se očekává, že hotovostní zůstatek v jakémkoli časovém období bude nižší než minimum, může být rozdíl pokryt bankovním kontokorentem. Pokud překročí maximální úroveň, může být přijata politika krátkodobých investic pro ziskové využití přebytku.

5. Stanovení metody rozpočtu:

existují různé metody pro přípravu peněžního rozpočtu. Proto je určeno, která metoda bude přijata. Poté je rozpočet připraven podle dokončené metody a jsou k dispozici informace.

metody přípravy hotovostního rozpočtu:

existují tři důležité metody, které se obecně používají při přípravě hotovostního rozpočtu.

tyto metody jsou:

(a) příjmy a platební metody nebo metoda hotovostního účetnictví,

(B) rozpočtovaná nebo plánovaná Rozvahová metoda a

(C) metoda peněžních toků nebo metoda prognózy projektu.

(A) příjmy a platební metoda:

tato metoda je nejjednodušší a nejrozšířenější metodou peněžního rozpočtu. V této metodě je připraven sloupcový výkaz, ve kterém první sloupec zobrazuje položky příjmů a plateb, zatímco ostatní sloupce ukazují výši příjmů a plateb v každém časovém rozpadu rozpočtového období. Například hotovostní rozpočet má být připraven na tři měsíce od ledna do března, za tímto účelem může být přijat následující formát-

ilustrace 1:

odhadovaný prodej společnosti je následující:

řešení:

(B) rozpočtovaná nebo plánovaná Rozvahová metoda:

v rámci této metody je vynaloženo úsilí k odhadu pozice hotovosti v určitém časovém okamžiku. Za tímto účelem se sestavuje rozpočtová rozvaha s ohledem na poslední datum rozpočtového období a odhadují se hodnoty všech aktiv s výjimkou hotovosti, banky nebo kontokorentu k tomuto datu. Podobně se odhadují i závazky, kapitál, rezervní fondy a výkaz zisku a ztráty. Pokud celková strana závazků překročí, rozdíl se považuje za konec období. Pokud však aktivum překročí závazky, bude to pozice bankovního kontokorentu.

tato metoda je vhodná pro dlouhodobou nebo roční prognózu hotovosti, ale má omezené použití pro plánování a kontrolu, protože odhaduje hotovostní pozici pouze v určitém časovém okamžiku.

ilustrace 2:

Priya Limited má Rs.2,00,000 základní kapitál a Rs.24,000 rezerva proti Rs.1,60,000 investoval do dlouhodobého majetku. Zásoby a obchodní pohledávky byly Rs.16 000 a Rs.52,000 a obchodní a jiné obchodní závazky Rs.8,000. Pro udržení zvýšení aktivity se navrhuje zvýšit úroveň zásob do konce roku o 100%. Stroje v hodnotě Rs.15 000 se navrhuje získat v průběhu roku podle rozpočtu kapitálových výdajů.

odhadovaný zisk za rok je Rs.30,000 po nabití Rs.10 000 odpisů a 50% zisku pro zdanění. Obchodní a jiné závazky z obchodu se pravděpodobně zdvojnásobí. Vyplatí se dividenda ve výši 10%. Obchodní pohledávky se odhadují na nesplacené po dobu 2 měsíců. Prodejní rozpočet ukazuje prodej Rs.2,40,000. Proveďte odhad hotovostní pozice na konci rozpočtového období.

řešení:

(C) metoda peněžních toků nebo metoda prognózy zisku nebo upravený zisk & metoda ztráty:

tato metoda je založena na technice výkazu peněžních toků. Obecně se předpokládá, že zisk přináší peníze do podnikání, pokud nedojde ke změně ostatních aktiv a pasiv. V praxi se však všechny tyto položky mění, a proto je třeba provést úpravy při zjišťování konečného zůstatku hotovosti.

v této metodě se hotovostní rozpočet připravuje na základě otevření hotovostních a bankovních zůstatků, předpokládaného zisku & ztrátového účtu a zůstatků různých aktiv a pasiv. Podle této metody se k počátečnímu zůstatku hotovosti připočte částka očekávaného čistého provozního hotovostního zisku v průběhu roku. Poté se provedou úpravy pro očekávané zvýšení nebo snížení oběžných aktiv a krátkodobých závazků, jakož i pro očekávané platby daní a dividend. Výsledný hotovostní zůstatek je odhadovaná hotovost v ruce na konci rozpočtového období.

formát peněžního rozpočtu na základě této metody může být následující:

je možné poznamenat, že tento způsob rozpočtování hotovosti je velmi podobný výkazu peněžních toků. Jediným rozdílem však je, že peněžní rozpočet se zabývá budoucími daty, zatímco výkaz peněžních toků je založen na historických datech.

ilustrace 3:

máte k dispozici následující údaje. Jste povinni připravit hotovostní rozpočet podle očištěné metody zisku & Loss-

zvláštní zohlednění časového zpoždění v peněžním rozpočtu:

při přípravě peněžního rozpočtu je důležitým faktorem při odhadu příjmů a plateb faktor „časového zpoždění“, tj. jaký bude časový rozdíl mezi skutečnou transakcí a skutečným peněžním tokem. Je třeba poznamenat, že částka je zaznamenána v hotovostním rozpočtu nikoli na základě skutečné transakce, ale na základě skutečného toku hotovosti.

některé aspekty časového zpoždění lze vysvětlit pomocí následujících příkladů:

(1) doba úvěru povolená zákazníkům je dva měsíce. To znamená, že výše úvěrového prodeje uskutečněného v lednu bude realizována v měsíci březnu a únoru v měsíci dubnu a tak dále.

(2) časová prodleva ve výplatě mezd je 1/2 měsíce. To znamená, že 1/2 mzdy splatné v lednu bude vyplacena v lednu a zbývající 1/2 v měsíci únoru.

(3) časová prodleva v úhradě výrobních nákladů je 1/8. To znamená, že 7/8 výrobních nákladů splatných v lednu bude vyplaceno v lednu a zbývajících 1/8 v měsíci únoru. Je třeba poznamenat, že výše měsíčních výdajů v poměru časového zpoždění by byla splatná v příštím měsíci.

(4) prodej v hotovosti činí 25% a 50% prodejů je realizováno v měsíci následujícím po prodeji a zbývajících 50% ve druhém měsíci následujícím. To znamená, že pokud je odhad tržeb v měsíci lednu Rs.80 000, pak 25% z toho, tj.20 000 bude zobrazeno jako hotovostní prodej v měsíci lednu. 50% úvěrového prodeje Rs.60 000, tj. Rs.30 000 z nich bude zobrazeno jako inkaso od dlužníků v měsíci únoru a březnu.

metody peněžního rozpočtu – 3 kroky spojené s přípravou hotovostního rozpočtu

hotovostní rozpočet připravuje obecně finanční manažer. Od té doby, peněžní rozpočet je založen na četných odhadech pocházejících z celé firmy; finanční manažer by měl při přípravě peněžního rozpočtu konzultovat vedoucí pracovníky firmy.

Příprava hotovostního rozpočtu zahrnuje následující kroky:

1. Odhad peněžních příjmů

2. Odhad výplaty hotovosti

3. Stanovení finančních potřeb

před přípravou hotovostního rozpočtu musí finanční manažer určit období, na které bude rozpočet připraven. O rozpočtovém období by mělo být rozhodnuto s ohledem na stabilitu prodeje a výroby firmy.

pokud je objem prodeje a cena produktu stabilní, lze výrobu naplánovat víceméně konstantní rychlostí, období může být poměrně dlouhé i za hranicí jednoho roku. V případě volatilních výkyvů v prodeji by měla být doba peněžního rozpočtu zkrácena.

po stanovení celkového časového rozpětí, které má být pokryto, je dalším krokem formulovat jednotku, na kterou má být celkové rozpětí rozděleno. Měsíční období představují vhodnou jednotku, protože se synchronizují s konvenčním účetním obdobím měsíce a protože to umožňuje začlenění sezónních změn v peněžních tocích. Některé firmy dokonce připravují rozpočet na denní bázi.

v tomto případě je projekce přílivu a odlivu hotovosti omezena na jeden měsíc a měsíční intervaly se používají po zbytek rozpočtového období připraveného na tento měsíc. Proces se opakuje po zbytek měsíců.

jakmile bude rozhodnuto o rozpočtovém období, finanční manažer začne připravovat rozpočet.

následující kroky se podílejí na přípravě hotovostního rozpočtu:

Krok # 1. Odhad peněžních příjmů:

při předpovídání přílivu hotovosti by měl finanční manažer nejprve rozpoznat zdroje peněžních příjmů. To je do značné míry závislé na povaze obchodních operací. Obecně platí, že obchodní firma získává hotovost z prodeje v hotovosti, inkasa pohledávek, výnosy z půjček a investic, prodej dlouhodobého majetku atd.

ve výrobních a obchodních obavách představují hotovostní prodej a inkaso pohledávek hlavní zdroje peněžních příjmů.

hotovostní rozpočtování tedy začíná prognózováním prodeje. Existují dva přístupy k určení předpokládaného prodeje. Prvním z nich je interní přístup, ve kterém jsou prodejci požádáni, aby předpovídali tržby za zajišťovací rozpočtové období. Tyto odhady jsou vyrobeny produkt-moudrý, oblast-moudrý, a Měsíc-moudrý.

obchodní manažer prověřuje tyto odhady pro firmu. Základním omezením tohoto přístupu je, že přehlíží obecné ekonomické a obchodní podmínky, které rozhodně ovlivňují objem podnikatelské činnosti firmy. To je důvod, proč mnoho společností používají externí přístup také.

v tomto přístupu ekonomičtí analytici předpovídají ekonomickou situaci na několik dalších let a prodeje průmyslu během tohoto období. Poté musí být proveden odhad podílu jednotlivých produktů na trhu, cen, které pravděpodobně převažují, a pravděpodobného přijetí nových produktů.

odhady prodeje provedené na základě vnějšího přístupu se sčítají s odhady na základě vnitřního přístupu a v případě rozdílu mezi těmito dvěma je dosaženo kompromisu. Obecně by externí prognóza měla poskytnout základ pro konečnou prognózu prodeje. To může být upraveno interní prognózou. To by vedlo k přesnější prognóze prodeje, než je prognóza založená na interním nebo externím přístupu.

jakmile odhady prodeje byly provedeny práce finančního manažera začíná. Musí určit peněžní příjmy z prodeje. Nejprve musí oddělit hotovostní prodej od úvěrového prodeje s ohledem na historické poměry hotovostního prodeje k úvěrovému prodeji jako základ, zohlednění očekávaných změn obecného obchodního trendu a dalších indikovaných podmínek.

pokud mezi místem prodeje a realizací hotovosti nedojde k žádnému časovému zpoždění, odhadovaný prodej v rozpočtu prodeje bude uveden v hotovostním rozpočtu jako peněžní příjmy z tohoto zdroje.

vzniká problém, kdy firma prodává na účet. V případě prodeje úvěru bude mezi prodejním místem a realizací hotovosti časová prodleva. Skutečné časové zpoždění mezi těmito dvěma bude záviset na úvěrových podmínkách, typu zákazníka a úvěrových a inkasních zásadách firmy. Finanční manažer by proto měl shromažďovat údaje o procentu prodeje úvěrů shromážděných za 30 dní, 60 dní atd.

bylo by užitečnější shromažďovat takové informace z různých prodejních okresů nebo pro různé třídy zákazníků. Informace by měly být používány s uváženým úsudkem.

po rozhodnutí o časovém intervalu mezi prodejem úvěrů a inkasem pohledávek by finanční manažer měl také určit částku, která bude vybírána na účtech. S ohledem na výši hotovostních slev, které firma nabízí, platební návyky zákazníků a ztráty z nedobytných pohledávek, by měly být provedeny odhady výše inkasa na účtech.

obecně platí, že minulá míra inkasa se použije na odhadovaný prodej úvěrů za rozpočtové období. Výsledné údaje jsou přidány do sbírek nesplacených na začátku období, aby se získal odhadovaný celkový počet sbírek za dané období.

v obchodní firmě tvoří peněžní příjmy z jiných než tržeb zanedbatelný podíl. Odhad těchto příjmů by však měl být také proveden. Příkladem takových příjmů jsou úroky a dividendy z investic, likvidace těchto investic, licenční poplatky z licenčních ujednání s jinou firmou za výrobu produktu podle jejích patentů.

toky z těchto zdrojů jsou malého rozsahu a pokud dojde k nepřesnosti v prognózování těchto toků, nebude to mít významný vliv na celkový peněžní rozpočet.

Krok # 2. Odhad hotovostních plateb:

dalším krokem při sestavování hotovostního rozpočtu je předpovídání hotovostních výplat v různých měsících rozpočtového období. Obecně platí, že firma provádí platby za nákup surovin, přímou práci, z kapesných výdajů, kapitálové přírůstky, odchod do důchodu zadluženosti a výplaty společností, jako jsou dividendy. Rozpočty na tyto položky jistě poskytují základ pro odhad peněžních požadavků.

odhad množství a načasování platby surovin nebo hotových výrobků během rozpočtového období úzce sleduje odhady prodeje, ale vztah nemusí být nutně přesný.

rozhodnutí držet větší zásoby by vyžadovalo nákupy více, než by bylo nutné ke splnění předpokládaného prodeje; zatímco rozhodnutí o snížení zásob by umožnilo splnit pozici odhadovaného prodeje z již držených zásob, což by vedlo k menším nákupním požadavkům na předpokládané období,než by tomu bylo jinak.

načasování nákupů a plateb proto nebude kdykoli obtížné odhadnout na základě odhadu prodeje a rozhodnutí o politice zásob, pokud byly odhadnuty plány výroby a nákupní programy.

při předpovídání měsíčních plateb za suroviny a hotové výrobky musí finanční manažer vzít samostatný odhad nákupů v hotovosti, nákupů na účet, úvěrových podmínek různých dodavatelů dodávajících zboží firmě a hotovostních slev nabízených k umožnění okamžité platby.

měl by být rovněž proveden odhad platících dodavatelů o závazcích, které jsou uvedeny v účetnictví na začátku rozpočtového období, jakož i o odložení plateb za závazky, které vzniknou během tohoto období, ale nedosáhnou splatných nebo diskontních dat do jeho konce.

firmy, které vyplácejí mzdy dělníkům na základě kusových sazeb, mohou vypracovat mzdový účet pouhým použitím kusových sazeb na jednotky produkce požadované ve výrobním rozpočtu a současně s přihlédnutím k budoucímu nárůstu mzdových nákladů ve firmě na daně ze sociálního zabezpečení, placené dovolené a dovolené, platby do firemního důchodu, fondy, platby za práci přesčas a takové bonusy, které mohou být předepsány fungujícími pobídkovými systémy.

pokud jsou dělníci placeni na hodinovém základě, mzdový účet lze odhadnout vynásobením počtu pracovních hodin různých dovedností potřebných k tomu, aby se jednotky produkce podle plánu ve výrobním rozpočtu ukázaly příslušnými hodinovými sazbami a přidáním dodatečných mzdových nákladů výše uvedených druhů.

mezi režijní náklady jsou některé výdaje, jako jsou daně z nemovitostí, pojištění majetku, některé platy vedoucích pracovníků a určité druhy poplatků za údržbu, pevně stanoveny. Očekává se, že tyto fixní náklady udrží určitou úroveň bez ohledu na rozdíly v objemu podnikání. Fixace ve výdajích ale neznamená, že se z letošního na příští rok nezmění.

Místní samospráva může zvýšit své sazby daně z nemovitosti a pojišťovny zvýšit své sazby pro pojištění majetku nebo prognostická firma může být plánování dodatky k dlouhodobému majetku, který bude přitahovat další daň z nemovitosti a firma bude muset zaplatit náklady na pojištění na této nemovitosti.

fixní náklady tedy znamenají, že pokud dojde ke změně, bude nová úroveň převažovat bez ohledu na rozsah provozu v příštím roce. Člověk proto musí být opatrný při odhadu fixních režijních nákladů.

Očekává se, že odhady variabilních nákladů se budou lišit v poměru k produkci tržeb. Obtížím se však nelze zcela vyhnout. Existují možnosti budoucích změn cen a nákladů, které způsobují komplikace. Pokud mají být prodejní ceny produktů firmy sníženy bez změny sazby provize pro prodejce; lze jen stěží očekávat, že pokles celkových provizí bude úměrný poklesu jednotkových prodejů.

prognostické obtíže s ohledem na polo-variabilní náklady vycházejí ze dvou směrů. Za prvé, různé druhy výdajů v tomto ohledu mají tendenci mít disproporční vzorce variací ve vztahu k objemu operací. Za druhé, změny cen a sazeb je ovlivňují ne méně než fixní a variabilní náklady.

prognóza nižších prodejů pro-předpokládané období může být spojena s rozpočtovými ustanoveními pro podstatné zvýšení výdajů na reklamu s cílem zabránit dalšímu poklesu prodeje.

pokud se trh s produktem rozšíří, může vzniknout malá potřeba zvýšit výdaje na reklamu na pokrytí nové části trhu, protože prodej se sám zvýší. Pokud však firma má zájem zvýšit svůj podíl na trhu, zvýšení výdajů se stává nevyhnutelným.

současně lze očekávat změnu výdajů na reklamu s ohledem na rozhodnutí o širším pokrytí a také kvůli očekávanému zvýšení sazeb za reklamu.

hotovostní požadavky na výplaty úroků a dividend, splácení, půjčky a odchod do důchodu dluhu, platby za pořízení dlouhodobého majetku a neprovozních aktiv, jako jsou nemovitosti, by měly být pečlivě odhadnuty, protože se týkají výrobního procesu, prodejního úsilí a správy.

Krok # 3. Stanovení finančních potřeb:

poté, co jsou provedeny odhady přílivu a odlivu hotovosti, jsou tyto spojeny, aby se získal čistý peněžní tok nebo odtok za každý měsíc. Když je čistý peněžní tok přidán k počátečnímu hotovostnímu zůstatku, výsledná hodnota dává hotovostní pozici firmy.

vzhledem k tomu, že finanční pozice firmy každý měsíc finanční manažer by, s ohledem na minimální požadavky na hotovost firmy, rozhodl o částce, kterou by si firma musela půjčit od bank a jiných krátkodobých zdrojů.

ilustrace:

peněžní rozpočet společnosti moderní hedvábí na šestiměsíční období je znázorněn v tabulce 13.1. Prodej je pro tuto společnost primárním zdrojem hotovosti. Odhaduje se tedy, že tržby za leden a únor 2013 budou Rs.1,50,000 a Rs.2 50 000.

tržby za listopad a prosinec 2012 jsou také uvedeny, protože část těchto předchozích prodejů nemohla být vybrána až do roku 2013. Historicky 40 procent tržeb je za hotovost, na kterou se nabízí 10procentní sleva z prodeje.

tato firma poskytuje hotovostní slevu pouze na nákupy v hotovosti. Padesát procent z celkových tržeb se vybírá ve druhém měsíci prodeje. Například, z 2,50,000 prodeje v únoru, Rs. 1,00,000 bude za hotovost, ale pouze Rs. 90 000 bude přijato v hotovosti kvůli 10procentní slevě. Rs. 1,25,000 budou shromážděny v březnu; zbytek Rs. V dubnu bude vybráno 25 000. Zde se předpokládá, že nedojde ke ztrátám nedobytných pohledávek.

další zdroje peněžních příjmů jsou také zobrazeny v peněžním rozpočtu. Tím pádem, společnost očekává, že obdrží dividendový příjem z investic Rs. 5,000 v lednu se také předpokládá, že společnost prodá pozemek pro Rs. 10 000 v únoru 2013.

společnost nakupuje dostatečné zásoby v předchozím měsíci, aby pokryla prodej v následujících měsících. Náklady na prodané zboží dosahují v průměru 80 procent z měsíčních prodejů (před zohledněním nákupních slev).

tedy v rámci přípravy na březnové odhadované prodeje Rs.3,00,000, společnost nakupuje materiály Rs.2,40,000 v únoru a končí měsíc únor s tímto zůstatkem zásob.

dodavatel materiálů prodává zboží za podmínek 10/10 E. O. M., N/30. Proto, když jsou únorové nákupy zaplaceny v březnu, pouze Rs. 2,26,000 v hotovosti bude vynaloženo kvůli slevě z nákupu. Ostatní výdaje podle měsíců jsou uvedeny v tabulce 13.1.

tím pádem, v lednu, hotovostní platby za mzdy by byly Rs. 20,000, a výdaje na reklamu kolem Rs. 15,000. Ostatní výdaje, u nichž se očekává, že vzniknou v různých měsících, jsou rovněž splněny v tabulce 13.1.

když jsou peněžní příjmy a výplaty kombinovány, výsledné údaje jsou přidány nebo odečteny od počátečního hotovostního zůstatku za rozpočtové období, odráží se hotovostní pozice společnosti. Z tabulky 13.1 lze tedy poznamenat, že počáteční hotovostní zůstatek společnosti byl Rs. 25,000.

očekává se, že schodek hotovosti v lednu bude Rs. 19,140. Od té doby, vedení se rozhodlo zachovat minimální hotovostní zůstatek Rs. 15 000, společnost by si musela půjčit Rs. 10 000 v tomto měsíci.

stejně tak hotovostní rozpočet společnosti ukazuje, že si bude muset půjčit půjčku od banky v prvních pěti měsících rozpočtového období, aby pokryla přebytek odlivu hotovosti. V měsíci červnu, kdy společnost očekává, že poprvé vydělá peněžní přebytek řádu Rs. 3,47,000 vedení by splatilo část půjčky přijaté v předchozích měsících.

kroky při přípravě hotovostního rozpočtu (s formátem hotovostního rozpočtu)

hotovostní rozpočet je jedním z nejdůležitějších rozpočtů připravených podnikem, protože každá transakce se nakonec vyřeší v hotovosti. Obsahuje odhady přílivu a odlivu hotovosti na určité časové období v budoucnosti.

hotovostní rozpočet zobrazuje promítání peněžních příjmů a výplat ze všech zdrojů za určité časové období. Jedná se o souhrn očekávaných přílivů a odlivů hotovosti po určitou dobu. Když jsou peněžní toky volatilnější, ale předvídatelnější, hotovostní rozpočet se připravuje častěji i dnes. Na druhou stranu, když jsou peněžní toky stabilní, je hotovostní rozpočet připravován měsíčně.

Příprava hotovostního rozpočtu:

hotovostní rozpočet je připraven na příjmech a způsobu platby. Jedná se o projekci peněžních příjmů a vyplácení podniků za rozpočtové období.

má dvě základní složky:

1. Odhad peněžních příjmů a

2. Odhad hotovostních plateb

peněžní příjmy zahrnuté do peněžního rozpočtu jsou následující:

1. Hotovostní Prodej

2. Sbírka od dlužníků

3. Přijaté úroky z příjmů z investic a dividend.

4. Jediným obchodovatelných cenných papírů.

5. Vydávání nových cenných papírů za hotovost.

6. Zvyšování úvěrů (výpůjček)

7. Výnosy z prodeje majetku

8. Různé příjmy

položky peněžních výdajů jsou uvedeny takto:

1. Nákupy v hotovosti

2. Platby různým věřitelům a splatné účty.

3. Platby za mzdy a mzdy, nájemné a další výdaje.

4. Platba v povaze kapitálových výdajů-nákup aktiv.

5. Nákup tržních cenných papírů.

6. Splátky úvěrů

7. Daňové platby

8. Odkup cenných papírů.

9. Úrokové platby z bankovního úvěru a jiných půjček.

10. Výplaty Dividend

11. Různé platby.

kroky při přípravě peněžního rozpočtu:

1. Zjistit počáteční zůstatek hotovosti.

2. Odhadněte příliv hotovosti za období peněžního rozpočtu.

3. Odhad harmonogram vyplácení nebo platby v hotovosti.

4. Zjistěte konečný zůstatek hotovosti. To se zjistí odečtením očekávaných peněžních toků od součtu očekávaných peněžních příjmů a počátečního zůstatku.